相對勞動(dòng)成本變化左右了制造業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。為了研究中國細(xì)分行業(yè)的相對勞動(dòng)成本，報(bào)告選取紡織、電子信息和汽車這三個(gè)典型行業(yè)進(jìn)行分析。

紡織業(yè)資本密集型優(yōu)勢漸顯。

中國紡織業(yè)已轉(zhuǎn)向資本密集型發(fā)展路徑。雖然中國紡織業(yè)工資水平是越南的1．9倍，但勞動(dòng)生產(chǎn)率是后者4倍，相對勞動(dòng)成本比越南低43％。近十年來，中國紡織業(yè)的全球份額由42．3％上升至57．2％，對越南、孟加拉等服裝業(yè)增長較快國家的紡織品出口也大大增加。

電子信息制造業(yè)初具產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢。

2008年至今，全球電子信息業(yè)的相對勞動(dòng)成本下降29％，但中國的年均工資增速反比生產(chǎn)率快0．4個(gè)百分點(diǎn)，相對勞動(dòng)成本從0．17上升到0．23，已接近韓國（0．25）水平，比印度和越南分別高出10．2％和36．5％。

盡管如此，由于已形成產(chǎn)業(yè)集群和范圍經(jīng)濟(jì)效益，且重慶（0．06）和貴州（0．06）等內(nèi)陸省市電子信息業(yè)的相對勞動(dòng)成本仍低于越南（0．08）和印度（0．11），中國電子信息制造業(yè)的全球份額由2009年的21％上升至2017年的35％。

汽車業(yè)享受國內(nèi)市場紅利。

中國已成為第一汽車制造大國。盡管同期中國汽車業(yè)工資水平年均增長6．7％，高出生產(chǎn)率0．7個(gè)百分點(diǎn)，推高相對勞動(dòng)成本至0．18，但與墨西哥（0．32）、捷克（0．28）和土耳其（0．36）等新興經(jīng)濟(jì)體相比仍具優(yōu)勢。

不過，中國汽車行業(yè)國際競爭力尚待提升，汽車出口貿(mào)易的全球份額不足5％，低于德國（17．4％）、日本（10．1％）、美國（8．6％）和墨西哥（7．6％）。

全球制造業(yè)正經(jīng)歷一場不可預(yù)測性增強(qiáng)的嬗變。

根據(jù)相對勞動(dòng)成本（外遷意愿）和產(chǎn)業(yè)鏈長度（外遷難度）這兩個(gè)維度，報(bào)告將我國制造業(yè)分為4種類型，并應(yīng)針對這4種行業(yè)類型，制定差異化的策略，著眼于提高我國制造產(chǎn)業(yè)鏈的韌性和現(xiàn)代化水平。

勞動(dòng)套利型行業(yè)：

產(chǎn)業(yè)鏈較短且相對勞動(dòng)成本較快上升的行業(yè)，包括服裝服飾、皮革制鞋等行業(yè)。這些行業(yè)中的企業(yè)進(jìn)行跨國“勞動(dòng)力空間套利”的動(dòng)機(jī)強(qiáng)烈且難度較小。這類行業(yè)也是目前中國產(chǎn)業(yè)外遷較明顯的領(lǐng)域。

機(jī)器紅利型行業(yè)：

產(chǎn)業(yè)鏈較短但相對勞動(dòng)成本較為穩(wěn)定的行業(yè)，包括食品、造紙、紡織等行業(yè)。近年來自動(dòng)化和智能制造技術(shù)滲透率較高，這類行業(yè)“機(jī)器紅利”特征明顯。但信息技術(shù)的進(jìn)一步發(fā)展，此類行業(yè)有降維為勞動(dòng)套利型的可能。

回流型行業(yè)：

產(chǎn)業(yè)鏈較長但相對勞動(dòng)成本較快上升的行業(yè)，主要是機(jī)械、電氣和電子信息這三個(gè)行業(yè)。這類行業(yè)屬于技術(shù)密集型，國內(nèi)較快上升的勞動(dòng)成本，可能促使其向發(fā)達(dá)國家回流。

內(nèi)需型行業(yè)：

產(chǎn)業(yè)鏈較長且相對勞動(dòng)成本較穩(wěn)定的行業(yè)，包括化工、汽車、鐵路船舶等運(yùn)輸設(shè)備和金屬制品等行業(yè)。這類行業(yè)目前國內(nèi)產(chǎn)業(yè)配套較為完善，且國內(nèi)市場份額較大，企業(yè)外遷意愿不高且轉(zhuǎn)移難度較大。

報(bào)告認(rèn)為，我們不能將產(chǎn)業(yè)外遷當(dāng)作一個(gè)“無可奈何花落去”的自然過程，而要將其視為一場須主動(dòng)作為的全球產(chǎn)業(yè)競爭。

07寫在最后

分析的基礎(chǔ)是全面了解事實(shí)。

這篇文章集中為你呈現(xiàn)了權(quán)威機(jī)構(gòu)的各種數(shù)據(jù)，重要數(shù)據(jù)的計(jì)算過程往往并不復(fù)雜，有些我還為你介紹了推導(dǎo)過程。

那么下篇文章中，我們開始分析物聯(lián)網(wǎng)企業(yè)如何應(yīng)對當(dāng)前的局面，具體包括：

如何理解新全球化？疫情對新全球化造成了哪些沖擊？

中國制造業(yè)進(jìn)行全面性的判斷？哪些制造產(chǎn)業(yè)鏈將外遷，哪些將保留，是我們可以選擇的嗎？如何選擇？

當(dāng)下最值得識(shí)別出的大機(jī)遇在哪里？

根據(jù)國際貨幣基金組織IMF今年4月發(fā)布的《世界經(jīng)濟(jì)展望》中最新預(yù)測。

由于疫情，2020年全球經(jīng)濟(jì)預(yù)計(jì)將急劇收縮3％，比2008－2009年金融危機(jī)期間的情況還要糟糕得多。

基線情景假設(shè)疫情在2020年下半年消退，防控措施可以逐步取消，在這一情景中，隨著政策支持措施幫助經(jīng)濟(jì)活動(dòng)恢復(fù)正常，全球經(jīng)濟(jì)預(yù)計(jì)在2021年將增長5．8％。

不過，在IMF的預(yù)測中，中國仍舊可圈可點(diǎn)。

使用沈南鵬和蘇世民對話中的一個(gè)觀點(diǎn)結(jié)束這篇文章，現(xiàn)在Long China還不夠，要double down on China。沈南鵬說：

要說過去10到15年，我們在中國有何成功秘訣，那就是我們持續(xù)“做強(qiáng)中國”�，F(xiàn)在正是在許多行業(yè)內(nèi)加倍投資中國的時(shí)候。

包括互聯(lián)網(wǎng)、人工智能、物聯(lián)網(wǎng)在內(nèi)的數(shù)字技術(shù)正在改造著中國服務(wù)業(yè)和制造業(yè)的方方面面，而在新冠疫情的背景下，這些轉(zhuǎn)型的過程會(huì)進(jìn)一步加快。

當(dāng)然，疫情對我的影響也是深遠(yuǎn)的。以前我喜歡在朋友圈曬讀過的書，這周我可以開始曬報(bào)告了。咱們下集見，see you～

本文總結(jié)：

1．制造業(yè)回流不可避免的發(fā)生了，而且疫情正在加速它。

2．商業(yè)世界的“全球化”并非必然趨勢，全球化的進(jìn)程早已達(dá)到拐點(diǎn)。

3．制造業(yè)的遷移邏輯，不是簡單的尋求勞動(dòng)力成本更低。

4．東南亞雖是受益地區(qū)，但其制造業(yè)有可能會(huì)加大與中國的融合。

5．現(xiàn)在正是在許多行業(yè)內(nèi)加倍投資中國的時(shí)候。

參考資料：

1．IT’STIME TO BUILD， Marc Andreessen

2．How Tech Can Build， BenThompson

3．Tradewar spurs sharp reversal in 2019 Reshoring Index， foreshadowing COVID－19 testof supply chain resilience， Kearney

4．China and the world， inside thedynamics of a changing relationship，麥肯錫

5．Globalization in transition：The future of trade and value chains，麥肯錫

6．Partial Disengagement－－A NewU．S． Strategy for Economic Competition with China，美國國家亞洲研究局（The National Bureau of Asian Research）

7．US － China StrategicCompetition， the Quest for Global Technological Leadership，英國智庫皇家國際事務(wù)研究所

8．高工資會(huì)導(dǎo)致制造業(yè)外遷嗎－－關(guān)于勞動(dòng)成本、產(chǎn)業(yè)鏈和產(chǎn)業(yè)外遷的關(guān)系研究，國務(wù)院發(fā)展研究中心

9．“我辦了個(gè)廠，啥也不生產(chǎn)，一年賺400萬”，啡小沫，知乎

10．世界經(jīng)濟(jì)展望，IMF